ASSESSING THE IMPACT OF ESG INTEGRATION ON CREDIT RISK IN VIETNAMESE COMMERCIAL BANKS

Unofficial AI-generated summary based on the public title and abstract. Not an official translation.

🔬研究者:Provides empirical evidence from an emerging market on ESG-credit risk relationship, useful for researchers studying sustainable finance in developing economies.

🏢実務担当者:Banks can use these findings to justify integrating ESG into credit risk assessment processes, especially governance factors.

🏛政策担当者:Regulators in emerging markets may consider encouraging ESG integration in lending as a risk management tool.

本稿は、ベトナムの商業銀行における信用リスク評価への環境・社会・ガバナンス（ESG）要素の統合を検討するものである。本稿は、元の学生研究報告書を、問題提起、文献レビュー、理論的枠組み、方法論、実証結果、考察、示唆、結論、参考文献という完全な研究論理を保持したまま、簡潔なジャーナル形式の原稿に編集したものである。実証分析は、2017年から2023年におけるベトナムの商業銀行20行のバランスパネルデータを用いており、政策および実務上の議論は、ベトナムがグリーン成長、持続可能な金融、融資における環境リスク管理を加速させた期間である2020年から2025年まで拡張されている。 信用リスクは、主に不良債権（NPL）比率によって測定される。資本十分率（CAR）、レバレッジ比率（LEV）、流動性比率（LIQ）、総資産利益率（ROA）、預貸率（LDR）、銀行規模（SIZE）、GDP成長率などの補助指標は、銀行固有およびマクロ経済の状況を解釈するために用いられる。調査結果は、より強固なESGパフォーマンスがより低いNPL比率と関連することを示している。3つの柱のうち、ガバナンスが信用リスクと最も強い負の関係を持ち、次いで環境であり、社会はより弱いながらも依然として有意な効果を持つ。これらの結果は、ESGが単なる開示や企業の社会的責任として扱われるべきではなく、借り手の審査、内部信用格付け、リスクベースの価格設定、信用条件、および融資後モニタリングに組み込まれるべきであることを示唆している。

AI 翻訳（deepseek-v4-flash）。 正確を期す場合は下の原文を参照してください。

This article examines the integration of environmental, social, and governance (ESG) factors into credit risk assessment at commercial banks in Vietnam. It is edited from the original student research report into a condensed journal-style manuscript while preserving the complete research logic: problem statement, literature review, theoretical framework, methodology, empirical results, discussion, implications, conclusion, and references. The empirical analysis uses balanced panel data from 20 Vietnamese commercial banks during 2017–2023, while the policy and practical discussion is extended to the 2020–2025 period because this is when Vietnam accelerated green growth, sustainable finance, and environmental risk management in lending. Credit risk is measured primarily by the non-performing loan (NPL) ratio. Supplementary indicators such as the capital adequacy ratio (CAR), leverage ratio (LEV), liquidity ratio (LIQ), return on assets (ROA), loan-to-deposit ratio (LDR), bank size (SIZE), and GDP growth are used to interpret bank-specific and macroeconomic conditions. The findings indicate that stronger ESG performance is associated with a lower NPL ratio. Among the three pillars, Governance has the strongest negative relationship with credit risk, followed by Environmental, while Social has a weaker but still meaningful effect. The results imply that ESG should not be treated merely as disclosure or corporate social responsibility. It should be embedded in borrower screening, internal credit ratings, risk-based pricing, credit conditions, and post-disbursement monitoring.

• semanticscholar https://doi.org/10.59822/ijeber.2026.6308first seen 2026-07-18 08:16:08 · last seen 2026-08-09 06:01:36